🔥 РДВ — всегда впереди брокеров и банков.

Сегодня Транснефть сообщила, что выплатит дивиденды по итогам 2019 года в полном объёме, без рассрочки:
👉 https://t.me/cbrstocks/12088

Источники сообщили нам с вами ещё 17 сентября.

@AK47pfl

Остались последние 2 дня, когда премиум информацию РДВ можно купить по летним ценам!

Купить 👉 @RDVPREMIUMbot

Рекордная статистика сентября ниже 👇

RDV PREMIUM — TOP NEWS

Результаты, которыми мы с вами можем гордиться. Спасибо всем!
• 23 идеи за месяц, только 2 идеи дали около 0, все остальные закрылись в плюс
• 13 идей в годовых принесли каждая более 100% годовых
• 2 лучшие идеи принесли 22% и 24% доходности
• Запустили экспертизу по США. Идей пока мало, а одна из них уже дала 10% доходности и >2000% годовых.

Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot

#morning
☀ УТРЕННИЙ БРИФИНГ 30.09.2020

RTSI -0.96%, S&P500 index -0.48%, S&P500 futures -1.06%, CSI -1.09%, UST 10y 0.641, нефть Brent $41.10/bl, золото $1891.55/унцию, 1$ = 79.2817 рублей, 1$ = 6.8143 юаней. Что означает картинка.

@AK47pfl

#morning
☀️ 30.09.2020 УТРЕННИЙ БРИФИНГ

Самые обсуждаемые события:
• Вчера прошли первые президентские дебаты в США между Трампом и Байденом. Трамп обвинил Байдена, что тот хочет лишить 180 млн человек частной страховки, а Байден Трампа - в намерении отменить популярные меры по расширению медстраховки. Дебаты смотрели более 100 млн человек по всему миру.
• Потребление россиян перестало расти, в то время как безработица растет. Снижение потребления приводит к падению выручки и новым увольнениям, возникает замкнутый круг экономических проблем.
• В октябре заканчиваются кредитные каникулы, ожидается рост объема просроченных кредитов. По итогам августа объём просрочки уже превысил 1 трлн рублей - впервые с ноября 2016 года.
• Минэнерго в начале октября внесёт окончательный проект дорожной карты до 2025 г. по развитию малотоннажного производства СПГ в России. Реализация проекта должна привести к росту производительности малотоннажных СПГ-заводов с 19.5 т в час в 2019 г. до 131.5 т в час в 2025 г., т. е. почти в 7 раз.

❗️ Что будут обсуждать сегодня:
• Русгидро (HYDR): ГОСА о дивидендах за 2019 год
• ЛСР (LSRG): ВОСА о дивидендах за 6мес2020.
• Новатэк (NVTK): ВОСА о дивидендах за 6мес2020.
• Фосагро (PHOR): ВОСА о дивидендах за 6мес2020.
• ПИК (PIKK): ГОСА о результатах за 2019 год.
• Полюс (PLZL): ВОСА о дивидендах за 6мес2020.
• Татнефть (TATN): ВОСА о дивидендах 6мес2020.
• США: еженедельные запасы сырой нефти (17:30 мск). Прогноз: -2.325 млн.
• США: ВВП за IIкв2020 (15:30 мск). Прогноз: -31.7% кв/кв.
• ЕС: ИПЦ в сентябре (12:00 мск). Прогноз: -0.2% г/г.
• Конфликт на Нагорном Карабахе.
• Рост случаев заражения коронавирусом.
• Беларусь: протесты.
• Россия: отравление Навального.

@AK47pfl

🔬 Полюс (PLZL) переоценен по отношению к золоту даже после недавней коррекции. Отношение стоимости компании (EV) к прогнозной EBITDA на данный момент составляет 9, что почти в 2 раза превышает средние исторические значения. Инвесторы закладывают продолжение ралли в золоте, в то время как инсайдеры видят его окончание и фиксируют позиции.

#анализ #PLZL
@AK47pfl

❗️ТГК-2 (TGKB) — НОВЫЙ ЭМИТЕНТ НА NEO.PUTINOMICS #TGKB

ТГК-2 (TGKB)

Справедливая цена: 0.002 руб.
Апсайд: -50%
Прогнозная дивдоходность за следующие 12 месяцев 0%

👉 https://neo.putinomics.ru/dashboard/TGKB/moex

@AK47pfl

🇷🇺 Ожидание второй волны коронавируса уже бьет по офлайн ритейлу. Ослабление потребительского спроса на фоне падения доходов и роста безработицы вкупе с ослаблением рубля негативно отразится на финансовых результатах ритейлеров. Сильнее всего ситуация скажется на офлайн ритейлерах, как и в первую волну.

Россияне начали сокращают затраты еще в августе и процесс ускоряется. Потребление перестало расти уже в августе. В сентябре россияне начали сокращать посещение общественных мест (магазины, рестораны, кафе), что сказывается на их выручке. Траты сокращаются с ускорением: с 14 по 20 сентября траты в кафе и ресторанах были на 3.9% ниже г/г, а на неделе с 21 по 27 сентября уже на 17.7% ниже г/г, по данным аналитиков Sberindex.

Снижение потребления и переход на более дешевые аналоги снижает маржинальность и выручку ритейлеров. В случае введения повторного карантина финансовое положение россиян ухудшится еще сильнее, что будет иметь более длительный эффект на сектор. Компании страдают уже на ожидании второй волны.

#макро #MGNT #FIVE #LNTA #OKEY #DSKY #MVID #OBUV
@AK47pfl

📊 Вторая волна коронавируса может оказаться тяжелее первой для офлайн ритейлеров. Ритейлеры, завязанные на потребительский спрос, существенно потеряют в бизнесе из-за последствий второй волны пандемии и ослабления рубля. В прошлый раз ритейлеры упали в среднем на 24.8%, а Детский Мир (DSKY) на 37% до справедливых уровней в 70.5 рублей (см график).

Детскому Миру будет еще труднее бороться с онлайн-игроками в условиях второй волны. За первое полугодие 2020 года прибыль компании сложилась пополам. На фоне падения прибыли Детский мир вступил в конкурентную борьбу с онлайн-гигантами: Wildberries, Ozon (AFKS), AliExpress и другие. Вторая волна - позитив для онлайн игроков и негатив для Детского мира.

Банки и фонды, манипулирующие ценой Детского Мира, отпустят цену в связи с нарастающими рисками, начнется движение к справедливой цене - 70 рублей за акцию:
👉  https://t.me/AK47pfl/5280

#сектор #DSKY #AFKS #MGNT #FIVE #LNTA #MVID
@AK47pfl

5 самых важных событий недели на фондовом рынке. 

Совместный проект Незыгаря @russica2 и РДВ @AK47pfl.

1. Сбер презентовал экосистему 24 сентября. Компания представила новый логотип и сервисы цифровой экосистемы. Банк презентовал новый вариант офисов, в которых будут банкоматы с биометрией и отделения с постаматами и детской зоной, а также «умную» ТВ-приставку и семейство виртуальных устройств «Салют». Презентация стала ответом Сбера Яндексу в битве экосистем.

2. Курс евро вернулся к максимумам 2016 года. Сегодня курс евро превысил отметку в 93 руб. за евро, что соответствует максимумам 18 января 2016 года. Индекс доллара значительно ослабился, что повлияло на укрепление евро. Это вместе с давление от потенциальных санкций по Беларуси, ситуация с Алексеем Навальным и война в Нагорном Карабахе ослабили Российскую валюту против доллара и евро.

3. Совкомфлота выходит на IPO 7 октября. Совкомфлот установил диапазон цены в рамках IPO от 105 руб. до 117 руб. за одну акцию. Также ожидается, что торги акциями компании на МосБирже начнутся 7 октября 2020 года или в ближайшую к этому дню дату. Таким образом, капитализация компании может составить около $3.5-4 млрд, а дивидендная доходность будет в промежутке 5.5-6.5% в 2020 году.

4.  ADS HeadHunter начал торговаться на МосБирже. 25 сентября акции HeadHunter начали торговаться на МосБирже. HeadHunter стала 14 по счету компанией со вторичным листингом на Мосбирже. Инвесторы ожидаемо восприняли эту новость позитивно, в первый день же торгов оборот превысил 250 млн рублей, было заключено свыше 6 тыс. сделок


5. Началось вооруженное столкновение Армении и Азербайджана. Россия согласно договору поддерживает Армению, а на стороне Азербайджана - Турция (член НАТО). При обострении и вмешательстве РФ события угрожают курсу рубля и рынкам РФ из-за потенциальных санкций.

🔬 Московская биржа (MOEX) не может сильно выиграть от притока физических лиц. Объёмы торгов на Мосбирже остаются на тех же уровнях, что и несколько лет назад, кроме некоторых моментов волатильности. На это есть несколько причин:

• Клиенты открывают ИИС ради налоговых льгот, а не торговли на бирже. Например, у Сбербанка, одного из лидеров по приросту клиентов, доля ИИС достигает 62.5%.  
• Физические лица активны на рынках акций и деривативов, которые составляют около 15% объёмов торгов.
• Лидер по приросту клиентов – Тинькофф – ориентирован на молодую и не очень обеспеченную аудиторию, которая генерирует меньшие объёмы.
• Значительное количество клиентов выбирает иностранные акции, которые шире представлены на Санкт-Петербургской бирже.

В ближайшие годы Мосбирже прогнозируют стагнацию по прибыли, что делает ее акции переоцененными относительно аналогов.

#анализ #MOEX
@AK47pfl

❗️ПОВЫШЕНИЕ СПРАВЕДЛИВЫХ ЦЕН НА NEO.PUTINOMICS #ALRS

Алроса (ALRS)

Справедливая цена повышена до 95 руб.
Апсайд: +31%
👉 https://neo.putinomics.ru/dashboard/alrs/moex

@AK47pfl

🔬 Алроса (ALRS): возможен новый рост акций после объявления результатов продаж. Источники РДВ сообщают, что бурное восстановление рынка алмазов продолжается. Этому поспособсдтвовало возобновление продаж алмазов в крупных сетях в Вашингтоне и в Антверпене.

Акции Алросы могут снова вырасти более чем на 10% как после прошлой публикации хороших результатов. Выход результатов продаж за август 10 сентября привел к росту акций компании на 11.5%, причем рост начался заранее. Стоимость акции за неделю до выхода отчета выросла на 3.9%, вероятно, из-за покупок инсайдеров. Сейчас акция растет на 1.5%, что может снова свидетельствовать о покупках инсайдеров до публикации результатов продаж.

#анализ #ALRS
@AK47pfl

📚 СБОРНИК. ДЕТСКИЙ МИР.

1. Пирамиды 2020: риск кейса повтора кейса МММ, одна из пирамид — Детский Мир.
2. Справедливая цена акций Детского мира равна 70 руб., даунсайд 39%, согласно финансовой модели.
3. Вторая волна коронавируса — угроза офлайн-ритейлерам.
4. Демографический кризис и падение доходов населения угрожают всем детским ритейлерам.
5. Большие капиталы уходят из оффлайна в онлайн.

#сборник #DSKY
@AK47pfl

🔬 Падение курса рубля поможет восстановлению финансовых показателей Алросы (ALRS). При повышении курса доллара на 1 рубль выручка компании увеличивается на 1.4%, EBITDA на 2.8%, в то время как себестоимость продаж растет только на 0.29%, а Capex на 0.4%. Это означает, что при ослаблении рубля на 1 RUB/USD Gross margin компании вырастет на 1.26%.

Алроса выигрывает при укреплении доллара как валютный экспортер, в то время как конкуренты проигрывают. Основная часть месторождений компании находится в России, оставшаяся часть в Анголе, в то время как 47% продаж приходятся на Бельгию, 18% - на Индию и 10% - на Объединенные арабские эмираты. На развитые страны приходится 70% общего спроса алмазной продукции. Основные конкуренты Алросы напротив от курсовой разницы не выигрывают, так как их рудники расположены в Канаде и в Австралии.

#анализ #ALRS
@AK47pfl

Остался 1 день, когда премиум информацию РДВ можно купить по летним ценам!

Рекордная статистика сентября здесь.

Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot

🔬 Стратегия Интер РАО (IRAO): позитивно, однако ожидания оказались завышены. Основные положения стратегии были известны заранее и получили подтверждение на презентации:

• Квазиказначейский пакет акций, составляющий 30% капитала, может быть использован в сделках M&A, программе мотивации менеджмента или продан стратегическому инвестору. Менеджмент будет стремиться повысить стоимость акций в любом озвученном сценарии.
• Интер РАО переходит к активным инвестициям. На эти цели будет направлена кубышка и может быть увеличен долг до уровня меньше 1.5х EBITDA. Это приведет к увеличению прибыли в 2.5 раза к 2030 году и росту дивидендов.
• Интер РАО может инвестировать до 250 млрд руб. в генерацию для проекта Восток Ойл при гарантированной доходности выше стоимости капитала.
• Инвестиции в СП с General Electric составят 45 млрд руб., к 2030 году планируется законтрактовать 20 газовых турбин. Рынок газовых турбин может достигнуть 1 трлн руб. к 2035 году и будет расти по мере устаревания генерирующего оборудования, что делает его стратегически важным направлением для Интер РАО.

Акции Интер РАО отреагировали снижением из-за неоправданных ожиданий инвесторов. Текущая стратегия позволит к 2030 году увеличить EBITDA и выручку в 2.3 раза, а суммарные инвестиции достигнут 1 трлн руб. Однако инвесторы ожидали новых заявлений, помимо подтверждения основных положений.

#анализ #IRAO
@AK47pfl

🏆 Оракул рубля. Пришло время подвести итоги конкурса на самый точный прогноз курса доллара на последний торговый день 3 квартала — 30 сентября 2020 года.

Сейчас $1 на ММВБ стоит 77.64 рублей.

Вот список прогнозов по точности:
• Источники РДВ 75 рублей за доллар.
• Raiffeisen 74
• Коммьюнити РДВ 73.6 руб.
• JPMorgan 68
• Sberbank 66 рублей

Итоги прошлого конкурса здесь.

• Рубль за традиционно слабый третий квартал ослабился на 8.4% к доллару. А с начала года на 25%. В дальнейшем на рубль будут продолжать давить текущие угрозы, но государство может предпринять меры для защиты национальной валюты.

#рубль
@AK47pfl

РДВ — это теория Роста рынка капитала. РДВ активно работают по различным фронтам, продвигая свою теорию. Мы с вами теперь знаем, что рынок будет расти. Иногда будет падать. А все-таки теперь больше расти, чем падать.

📣 Премиум доступ к знаниям РДВ: @RDVPREMIUMbot

🧠 Партнёрский сайт для думающих инвесторов: neo.putinomics.ru

🏆 РынкиДеньгиВласть: t.me/AK47pfl

Уважаемые читатели, премиум информацию РДВ мы с вами можем купить по летним ценам до 12:00 1 октября.

Рекордная статистика сентября здесь.

Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot
Купить 👉 @RDVPREMIUMbot